Произошел значительный рост себестоимости продукции, вследствие этого сильно снизилась валовая прибыль. В отчетном периоде в отличие от прошлого резко упала прибыль от продаж, прибыль до налогообложения. В итоге у предприятия наблюдается отрицательная чистая прибыль. Это может быть связано со спецификой отрасли, ростом цен на зерно.
После анализа агрегированного баланса и отчета о прибылях и убытках производятся расчеты показателей. Для этого вносим данные баланса и отчета о прибылях и убытках в программу и получаем значения коэффициентов, представленные в таблице в приложении 7.
Также определяется вероятность банкротства с помощью модели Альтмана, представленная в таблице 10.
Таблица 10. Модель Альтмана
Формула |
Значение составляющих |
Шкала значений Z |
Вывод |
Z = X1*0.171 + X2*0.847 + Х3*3.117 + Х4*0.42 + Х5*0.995 |
Х1 = 0,1 Х2 = 0,29 Х3 = 0,0005 Х4 = 0,27 Х5 = 0,86 Z = l,23 |
< 1,8 вероятность банкротства велика; 1,8 – 2,7 высокая вероятность; 2,8 – 2,9 возможное банкротство; > 1,8 низкая вероятность |
Вероятность банкротства очень велика |
Затем определим предварительный класс кредитоспособности предприятия.
Выберем из всех показателей наиболее значимые:
рентабельность всех активов по балансовой прибыли (Р);
общий коэффициент покрытия (П);
коэффициент автономии (С).
С = 0,69;
П = 1,4;
Р = 0,0009.
Далее по формуле определяем коэффициент К1:
К1 = ((Р – 0,05)*3,85 + (П – 0,95)*0,36 + (С – 0,32)*0,9)*100;
К1 = ((0,0009 – 0,05)*3,85 + (1,4 – 0,95)*0,36 + (0,69 – 0,32)*0,9)*100 = (-0,19 + 0,162 + 0,333)*100 = 30,5.
По оценке выбранных за основные коэффициентов предприятие имеет 30,5 баллов. Присваиваем клиенту предварительный класс кредитоспособности С – заемщик с неоднозначной платежеспособностью, но без негативных признаков управления, экономическое развитие остается приемлемым, уровень риска невозврата кредита приемлем.
Далее используем поправочные коэффициенты.
K2 = K1 + Kj;
Kj – поправочные коэффициенты.
Произведем расчет коэффициента кредитной истории:
Кк.и. – ((Всего выданных кредитов / просроченные кредиты)*(средняя сумма по выданным кредитам / испрашиваемая сумма))*10.
Кк.и. = 7,5 баллов.
Можно клиенту добавить 5 баллов за принадлежность к отрасли с отличной динамикой развития. Хорошая деловая репутация – 5 баллов. Клиент является крупным и постоянным клиентом банка.
Также можно учесть другие рассчитанные показатели по усмотрению и прибавить или отнять за них клиенту баллы.
К2 = 30,5 + 17,5= 48 баллов.
Определяем класс кредитного риска: 48 баллов входят в интервал от 40 до 99 – класс В.
Кредитовать предприятие можно, но с хорошим обеспечением.
Лимит кредитования.
Л = сумма поступлений на расчетный счет за последние 3 месяца*1*0,8;
Таким образом, предприятию выдается заключение о кредитоспособности. Предприятие можно кредитовать.
Рекомендуем также почитать:
Страхование ответственности в морских перевозках
В морских перевозках страхование ответственности судовладельцев сформировалось в Великобритании только в середине XIX в. Суть данного вида страхования состоит в предоставлении владельцам, фрахтователям или иным лицам, так или иначе связанным с эксплуатацией судов, страховой защиты от исков со стор ...
Обязательные экономические нормативы для коммерческих банков
Одним из методов регулирования и надзора за функционированием банков являются экономические нормативы (их соблюдение контролируется через банковскую отчетность), которые «в целях обеспечения устойчивости кредитных организаций Банк России может устанавливать .» банкам согласно ст. 62 Федерального з ...
Функция денег как средства платежа
Основной особенностью функции денег как средства платежа является существование разрыва во времени между движением денег и движением товаров и услуг. Часто в момент совершения купли-продажи товара покупатель не имеет денег для его оплаты. Следовательно, в рамках функции средства обращения такая сд ...